В провинциальном городке расследуют череду загадочных убийств, имеющих признаки ритуалов. Дело не двигается с места, а среди жителей крепнет убеждение, что виной всему — местная русалка, фигура старинных преданий. Для помощи в расследовании из столицы командируют эксперта по серийным преступлениям, Юрия Бахтина. Он скептически относится к мистическим версиям, однако по мере углубления в материалы его уверенность постепенно дает трещину.
Параллельно с работой Бахтину приходится разбираться с личными трудностями. Выясняется, что много лет назад он сам жил в этом городе, где у него остались не только старые товарищи, но и бывшая супруга. Круг подозреваемых в деле расширяется и начинает затрагивать людей, близких следователю. Пробиваясь сквозь юридические сложности, семейные конфликты и противодействие со стороны оппонента, Бахтин постепенно приближается к разгадке.